2023中金所杯全国大学生金融知识大赛(多选题)第2部份(7)

D.买入1手IO1903-C-3200和卖出1手IO1903-P-2800

答案:AC

以下哪些日期是股票股指期权产品的上市日期?()

A.2015年2月9日

B.2019年12月23日

C.2022年7月22日

D.2022年9月19日

答案:ABCD

以下哪些不是中证1000股指期权合约交易代码?()

A.MO2022-C-6100

B.MO2209-C-5050

C.MO2212-C-6000

D.MO2012-P-8000

答案:ABD

沪深300股指期权T型报价如下则下列报价组合表明投资者看空波动率的是()。

A.以286.4卖出1张IO2202-C-3200合约,以112.6卖出1张IO2202-C-3250合约

B.以286.4卖出2张IO2202-C-3200合约,以236.8买入1张IO2202-P-3200合约

C.以113.6卖出1张IO2202-P-3250合约,以113.2卖出1张IO2202-P-3200合约

D.以113.6买入1张IO2202-P-3200合约,以112.8买入1张IO2202-C-3250合约

答案:AC

我国股票股指期权的行权交割方式有()。

A.实物交割

B.滚动交割

C.现金交割

D.DVP交割

答案:BC

根据中金所的相关规则,以下哪些月份组合符合股指期权合约月份规定?()

A.二月、三月、六月、九月

B.二月、三月、六月、九月、十二月、次年三月

C.二月、三月、四月、六月、九月、十二月

D.六月、七月、八月、九月、十二月、次年三月

答案:CD

股指期权做市商在衍生品市场中具有重要而又特殊的意义,以下哪些是做市商的作用?()

A.满足投资者对不活跃合约的交易需求

B.提供市场流动性

C.提高市场的定价效率

D.带动市场情绪,推高市场价格

答案:ABC

上证50股指期权保证金的计算公式为()。

A.每手看涨期权交易保证金=合约当日结算价×合约乘数+max(标的指数当日收盘价×合约乘数×合约保证金调整系数-虚值额,最低保障系数×标的指数当日收盘价×合约乘数×合约保证金调整系数)

B.每手看跌期权交易保证金=合约当日结算价×合约乘数+max(合约行权价格×合约乘数×合约保证金调整系数-虚值额,最低保障系数×合约行权价格×合约乘数×合约保证金调整系数)

C.每手看涨期权交易保证金=合约当日结算价×合约乘数+max(合约行权价格×合约乘数×合约保证金调整系数-虚值额,最低保障系数×标的指数当日收盘价×合约乘数×合约保证金调整系数)

D.每手看跌期权交易保证金=合约当日结算价×合约乘数+max(标的指数当日收盘价×合约乘数×合约保证金调整系数-虚值额,最低保障系数×合约行权价格×合约乘数×合约保证金调整系数)

答案:AD

以下属于风险有限、收益有限的期权策略是()。

A.熊市价差策略(BearSpread)

B.蝶式价差策略(ButterflySpread)

C.铁鹰式价差策略(IronCondor)

D.领式策略(Collar)

答案:ABCD

某基金公司持有大量中证1000指数成分股股票,因担心未来股价大幅下跌,可选择()。

A.将所持中证1000成分股在一级市场上申购500ETF份额,在二级市场上卖出

B.卖出中证1000股指期货合约

C.买入中证1000看跌期权

D.卖出上证50看涨期权

答案:BC

以下不属于关于B-S-M模型假设的是()。

A.价格符合标准正态分布

B.收益率符合对数正态(lognormal)分布

C.完整的无摩擦的资本市场

D.标的物允许做空

答案:AB

金融期货与金融期权的主要区别在于()。

A.盈亏特点不同

B.交易者权利与义务的对称性不同

C.履约保证不同

D.套期保值的作用与效果不同

答案:ABCD

下列上证50股指期权的希腊字母为正的有()。

A.HO2308-P-2600空头的Delta

B.HO2308-C-2600空头的Theta

C.HO2308-P-2600多头的Gamma

D.HO2308-C-2600空头的Gamma

答案:BCD

以下哪些日期是股指期权产品的上市日期?()

A.2015年2月9日

B.2019年12月23日

C.2022年7月22日

D.2023年6月5日

答案:BC

标普500E-mini期货期权行权后,()获得空头持仓。

A.看涨期权买方

B.看涨期权卖方

C.看跌期权买方

D.看跌期权卖方

答案:BC

基差多头交易进入交割时,若需要对期货头寸进行调整,调整越早越好,适用情形有()。

A.国债价格处于上涨趋势,且转换因子大于1

B.国债价格处于下跌趋势,且转换因子大于1

C.国债价格处于上涨趋势,且转换因子小于1

D.国债价格处于下跌趋势,且转换因子小于1

答案:AD

目前,中国与美国都已推出的国债期货产品有()。

A.2年期国债期货

B.5年期国债期货

C.10年期国债期货

D.30年期国债期货

答案:CD

国债期货产品的功能包括()。

A.提高央行货币政策的传导效率

B.提升关键期限国债的价格发现效率

C.促进收益率曲线的进一步完善

D.为商业银行提供利率风险管理工具

答案:ABCD

证券投资组合经理对国债期货合约运用的操作包括()。

A.为提高投资收益率而改变投资组合的久期

B.开展资产配置

C.创造合成债券

D.采取可转移阿尔法策略

答案:AB

投资者预期央行近期采取适度从紧的货币政策,他可能采取的交易策略为()。

A.买入国债期货

B.卖出国债期货

C.买入国债看涨期权

D.买入国债看跌期权

答案:BD

以下属于国债期货合约交易方式的有()。

A.集合竞价

B.连续竞价

C.双边询价

D.期转现交易

答案:ABD

中金所国债期货买方、卖方持仓进入交割的当日,交易所在结算时()进行交割配对,并将配对结果和应当缴纳的交割货款通知相关会员。

A.根据交割量最小原则

B.根据同一家国债托管机构优先原则

C.采用最小配对数方法